ВЫБРАТЬ БАНК ДЛЯ ОБСЛУЖИВАНИЯ

ВКЛАДЫ КРЕДИТЫ
2017-05-03 ОФЗ или вклад: где лучше хранить сбережения?

Банки для вкладчиков

ОФЗ или вклад: где лучше хранить сбережения?

3822   3 мая 2017
Фото: svopi
Полина Коршунова Редактор BD

Что выбрать — открыть привычный депозит или купить облигации государства? Разобраться помогли эксперты

Недавно государство осуществило первый выпуск облигаций федерального займа, которые мог приобрести любой желающий. Всего за неделю ВТБ 24 принял 2 тыс. заявок от клиентов на общую сумму более 2 млрд р. Такой спрос можно объяснить в том числе ажиотажем, сложившимся вокруг новости о выпуске первых за долгое время «народных облигаций». Пора, наконец, решить, кому одолжить свои деньги — государству или банку?

Доходность

Это один из главных вопросов, которым озабочены большинство вкладчиков — сколько они смогут получить за то, что дают пользоваться своими средствами?

За апрель, несмотря на снижение ключевой ставки, средняя ставка по вкладам подросла и составила 7,94%. Произошло это в результате введения Сбербанком нового вклада «Память поколений» к 9 мая с доходностью до 7% годовых. 

Кроме того, некоторые крупные банки готовы предложить клиентам вклады с повышенной доходностью. В банке «Открытие» ставка по депозиту «Основной доход» составляет до 8,55%, а при открытии вклада в его филиале — Рокетбанке — доходность и вовсе составит 9,5% годовых. В Русском Стандарте можно открыть вклад «Максимальный доход» по ставке 8% годовых. В ЮниКредитБанке вклад «Для жизни» при условии оформления страхового полиса можно получить ставку в 9% годовых. 

Иными словами, вклад с доходностью выше средней можно найти и в крупном банке. Стоит, правда, уточнить, что в основном такие вклады имеют не самые гибкие условия — у многих отсутствует возможность частичного снятия и пополнения, льготное досрочное закрытие также в большинстве случаев не доступно. 

Что касается ОФЗ, то их доходность будет варьироваться в зависимости от того, бумаги какого выпуска вы приобрели. Первый, дебютный выпуск, состоявшийся неделю назад, обеспечит вам доходность в 7,5% годовых при условии, что вы продержите средства 3 года. Ставка купона второго выпуска составит уже 8%, третьего — 8,5%, четвертого — 9%, пятого — 10%, шестого — 10,5%.

Облигации можно вернуть в любой момент, но в этом случае вы потеряете доходность — полностью или частично. Если вы возвращаете облигации раньше чем через 12 месяцев после покупки, то получите только вложенные вами деньги. Если прошло больше года, то вам начислят купонный доход в размере 7,5%, а также вложенные деньги. Если же вы продержали облигации все три года — получите не только стоимость облигаций, но и купонный доход в размере около 8,5% годовых за каждый год. 

Однако, есть шанс, что доходность облигаций со временем будет снижаться: 

«В определении ставок можно ориентироваться на рыночную конъюнктуру, если ставки на рынке рублевого госдолга будут снижаться, то и доходность по следующим выпускам будет ниже, — поясняет представительница пресс-службы Сбербанка Полина Тризонова. — Но это определяет сам Минфин исходя из целей выпуска». 

Получается, что «народные облигации» в сравнении со вкладами менее мобильны — вклад вы можете открыть на один год, и если вас что-то перестало устраивать в условиях или просто нашли предложение интереснее, можно смело закрыть его год спустя и «переложить деньги». По облигациям же наибольший доход вы сможете выгадать только три года спустя. 

Сумма

Многие банки ограничивают минимальные суммы по вкладам — она может начинаться от 1000 р. и ограничиваться несколькими миллионами, у каждого банка свои условия. По ОФЗ же минимальную и максимальную сумму вложений определил Минфин: стоимость 1 облигации составляет 1 тыс. р., минимальная сумма инвестиций 30 тыс. р., а максимальная — 15 млн р. 

Налоги

Купонный доход не облагается налогом, однако, есть случаи, когда заплатить все-таки придется.

«Процентный доход (купоны) по государственным облигациям не облагаются налогом. Если из-за рыночной конъюнктуры клиент вдруг сможет купить облигации дешевле их номинала и дождется их погашения по номиналу, то этот маленький кусочек дохода будет обложен подоходным налогом в 13%. Банк является налоговым агентом, и сам удержит налог, клиенту самому ничего делать не придется», — комментирует онлайн-журналу BANKDIRECT.PRO Сергей Лукьянов, директор инвестиционного департамента ВТБ24. 

Вклады на сегодняшний день не облагаются налогом, и сей факт очень тревожит Министерство финансов. По мнению замминистра финансов РФ Ильи Трунина, который отвечает в министерстве за налоговую политику, доход от депозитов следует облагать налогом на доходы физических лиц (НДФЛ).

«Мы считаем, что в этом направлении надо идти. Потому что не очень понятно, почему мы такой вид доходов не облагаем вовсе. Я не могу найти рациональных объяснений. Почему с любых зарплат, даже ниже средней, удерживается налог на доходы физических лиц, а если человек получает миллион рублей в год процентов, например, то он не платит ни рубля НДФЛ с этих доходов», — сказал он.​

В октябре прошлого года с похожим предложением выступил замглавы Минфина Алексей Моисеев, однако, пока никаких конкретных предложений не выдвигалось. Но пока вклады выигрывают у ОФЗ относительно налогообложения. 

Аудитория

Хотя облигации федерального займа и прозвали «народными облигациями», мы все-таки уточнили у банкиров, для кого больше подходит подобный инвестиционный инструмент? 

«По текущей статистике мы видим, что спрос, в основном, есть со стороны состоятельных клиентов», — прокомментировала представительница пресс-службы Сбербанка Полина Тризонова. 

В ВТБ 24, напротив, рассчитывают, что новый долговой инструмент будет интересен для широких слоев населения, в том числе и для граждан, мало знакомых с финансовым рынком, не ориентирующихся на нем. 

«Наши ожидания объясняются двумя причинами: во-первых, простота операций с этими облигациями, во-вторых, привлекательная доходность при низких уровнях риска. Доходность по ОФЗ-н планируется установить на уровне примерно на 0,5% годовых выше, чем по обращающимся ОФЗ. С учетом премии к обычным ОФЗ, продукт может быть интересен и опытным инвесторам. Считайте сами, клиент в любой момент может вернуть вложенные средства, а если додержит облигации до погашения, то получит вполне приличную доходность от государства, явно превышающую среднюю ставку по депозитам», — сказал Сергей Лукьянов. 

Гарантии

Как известно, в России принимать вклады населения могут только банки, зарегистрированные в системе страхования вкладов. Если у банка будет отозвана лицензия, возврат гарантированной суммы в 1,4 млн р. обеспечивает Агентство о страхованию вкладов. Сумму свыше этой вкладчик можно получить в порядке 3 очереди, то есть, после продажи имущества банка. 

Однако, в последнее время все чаще всплывают случаи, когда у банков после отзыва лицензии всплывают проблемы с реестром вкладчиков. В этом случае АСВ с большой неохотой возвращает вклады тем, кого в этом списке не оказалось. Так, вкладчиков банка «Камский горизонт» ждут судебные тяжбы с Агентством за свои «кровные». 

ОФЗ же является долговым обязательством государства, обеспеченное всем его имуществом. 

«Таким образом, все права по ОФЗ-н гарантирует само государство, то есть отсутствуют те риски, которые имеются при инвестировании в корпоративные акции и облигации. Преимуществом облигаций для населения является безусловное обязательство государства вернуть всю вложенную сумму (по сравнению с ограничением суммы вложений по депозитам — 1,4 млн. рублей)», — пояснил Сергей Лукьянов. 

В чем же хранить деньги?

Этот вопрос мы задали консультанту по личным финансам Екатерине Баевой. По ее мнению, сравнивать вклады и ОФЗ-н вообще не стоит, так как это разные финансовые инструменты, которые нужно использовать для разных целей. 

«Если в вашем портфеле нет ничего сложнее, чем депозит, а слово „брокерский счет“ наводит на вас ужас, но хочется держать деньги в рублях, но в более надежном месте, чем вклад, то стоит купить ОФЗ. Если у вас уже есть брокерский счет и вы являетесь более продвинутым инвестором, то лучше немного разобраться и купить ОФЗ на брокерский счет (обыкновенные), они интереснее. Например, такие облигации ОФЗ 52001 ИН, ОФЗ 26218 ПД, ОФЗ 26216 ПД (но вообще стоит изучить вопрос и подобрать подходящие под срок инвестирования)», — уточнила эксперт. 
В конечном счете покупать ли «народные облигации» или оставить деньги на «народных вкладах» — решать вам!
ПРОВЕРЬ СЕБЯ!: ВКЛАДЫ №1 ВКЛАДЫ №2

КОММЕНТАРИИ: 1

Valdemaras
4 Май 2017
Спокойней всё же хранить а трёхлитровой БАНКЕ - ни процентов от покупки-продажи,ни налогов,а что без годлвых процентов, так и рост цен с инфляцией всё нивелирует.
Спокойней всё же хранить а трёхлитровой БАНКЕ - ни процентов от покупки-продажи,ни налогов,а что без годлвых процентов, так и рост цен с инфляцией всё нивелирует.

ЛУЧШЕЕ ЗА НЕДЕЛЮ

Я ВЫБИРАЮ БАНК!

Результаты нашего постоянного опроса для клиентов российских банков — «Я выбираю банк!».
ТОП-10 БАНКОВ ОЦЕНКА
1. АК БАРС БАНК 8,49
2. БАНК АВАНГАРД 8,06
3. БАНК ТИНЬКОФФ 7,81
4. ВТБ 24 7,62
5. РОССЕЛЬХОЗБАНК 7,04
6. ХОУМ КРЕДИТ БАНК 6,92
7. БИНБАНК 6,72
8. РЕНЕССАНС КРЕДИТ 6,57
9. УРАЛЬСКИЙ БАНК РЕКОНСТРУКЦИИ И РАЗВИТИЯ 6,52
10. АЛЬФА-БАНК 6,48
В опросе участвуют ТОП-50 российских банков по версии журнала BankDirect.pro.
Результаты опроса обновляются ежедневно.

ОЦЕНИТЕ СВОЙ БАНК

Оцените работу своего банка по шкале от 1 до 10, где 10 — лучший результат, а 1 — показатель отсутствия качества работы банка.
Благодарим вас за участие в опросе!
ВАША ОЦЕНКА
МЕСТОРАСПОЛОЖЕНИЕ / ГРАФИК РАБОТЫ
СКОРОСТЬ ОБСЛУЖИВАНИЯ
КОМПЕТЕНТНОСТЬ СОТРУДНИКОВ
СТАВКИ ПО ВКЛАДАМ
СТАВКИ ПО КРЕДИТАМ
ПОДДЕРЖКА КЛИЕНТА ПО ТЕЛЕФОНУ
САЙТ И ПРИЛОЖЕНИЕ БАНКА
БАНК МЕНЯ НЕ ОБМАНУЛ
БАНК РЕШИЛ МОЮ ПРОБЛЕМУ
Я РЕКОМЕНДУЮ ЭТОТ БАНК

СЮЖЕТЫ

Сюжет: Банки для вкладчиков
Таможенная карта
Я выбираю банк!Я выбираю банк!